各國監管機構積極參與數字資產監管討論。美國俄亥俄州成為美國最新可合法地識別在區塊鏈上存儲和交易的數據的州；列支敦士登聯合銀行宣布發行自己的證券代幣和法定支持的Union Bank支付幣；加拿大國家研究委員會（NRC）宣布已建立以太坊區塊鏈資源管理器，探索利用區塊鏈擴展其實驗并與公眾可靠地共享數據的方法。

一級市場項目數量增長，破發率持續升高。本月共42個項目披露獲得資本投資，項目數量環比下降19.23%，平均融資金額環比增長279.68%；共189個項目完成眾籌，項目數量環比增長9.88%，平均眾籌金額環比下降10.90%；共121個項目上線交易所，項目數量環比增長53.16%，破發率持續升高至91.67%。

全球區塊資產流通總市值小幅下跌，Top100資產市值占比略有下降。本月全球區塊鏈資產數量上升到1910個，總流通市值為2361.87億美元，環比下降12.44%；Top100區塊鏈資產流通市值2169.23億美元，環比下降16.27%，總占比下降至91.84%。

Top100平臺類項目占比基本不變，總市值下跌趨勢持續。8月份市值排名Top100的平臺類項目共計32個，總市值本月隨著市場整體下降，下跌趨勢持續；以太坊以280億美金市值超越其他所有平臺類項目總和，EOS和Steller分別以總市值56億和40億美金居2、3名；Elastos和Aurora為兩個新入圍市值Top100的平臺類項目。

Top100應用類項目中數據服務類項目數量增加最多，數據服務類項目市值增幅最大。本月數據服務類項目增加2個，市值環比增長106.20%；支付類項目市值為146.69億美元，占Top100應用類項目市值的58.94%，支付類、物聯網類、社交類項目整體市值排名前三；分布式計算與存儲類項目市值環比下跌幅最大，環比下跌60.80%。

第一章 市場與政策環境

1.1 歐美地區

【美國】2018年8月3日，俄亥俄州成為美國最新可合法地識別在區塊鏈上存儲和交易的數據的州。該法案于6月獲得州參議院批準，并于8月3日由州長簽署為俄亥俄州法律（SB300）。通過后，俄亥俄州的統一電子交易法案已從先前版本進行了修訂，聲明“通過區塊鏈技術獲得的記錄或合同被視為電子合同并成為電子記錄。” 通過區塊鏈技術保護的電子簽名也被認為與該法案規定的任何其他電子簽名具有相同的法律地位。

【列支敦士登】2018年8月17日，列支敦士登聯合銀行宣布發行自己的證券代幣和法定支持的Union Bank支付幣，Union Bank支付幣將是一個穩定幣，完全由法定貨幣支持——例如瑞士法郎。這將使得列支敦士登聯合銀行成為世界上第一家完全授許可和監管的銀行。 Union Bank AG計劃成為提供一站式加密和區塊鏈解決方案的投資銀行，整合區塊鏈技術、加密資產及傳統銀行業務，幫助客戶提高效率、降低成本，為客戶和機構開辟新的收入機會。

【加拿大】2018年8月20日，加拿大國家研究委員會（NRC）宣布已建立以太坊區塊鏈資源管理器，探索利用區塊鏈擴展其實驗并與公眾可靠地共享數據的方法，該程序現在由Bitaccess在InterPlanetary文件系統（IPFS）上托管其區塊鏈資源管理器應用程序。使用IPFS可以確保Web應用程序“不可更改，并且可以在將來進行訪問”，無論原始主機是否在線。此試驗將為這項技術的潛力以及如何將其用于更公開和透明的公共項目運作提供建設性的見解。

【美國】2018年8月23日，俄亥俄州眾議院議長瑞安史密斯召集了一個小組，其中包括立法者、企業主和學者，就俄亥俄州吸引區塊鏈開發商和公司進行討論，聲明該技術的前景。議長瑞安史密斯表示此技術可在公共部門廣泛適用，包括存儲出生證和結婚證等用例，以使這些數據更加安全。這項提議已得到了州長約翰·卡西奇的批準和簽署，俄亥俄州將成為另一承認存儲于區塊鏈上數據的法律地位的州。

1.2 亞太地區

【韓國】2018年8月13日，韓國官方新聞稿表示韓國政府有意“培育”韓國經濟中八個不斷增長的科技領域（未來汽車，無人機服務，新能源，醫療保健生物技術，智能工廠，智能城市，智能農場和金融科技）。政府同意增加以技術為重點的預算撥款用于新時代技術開發，加快創新和增長。當地新聞媒體Yonhap報道韓國預計撥出5萬億韓元（約44億美元）投資分布式賬本系統并探索該技術的各種管理框架。韓國打算從上述八個領域中培訓和雇用10，000名“專家”，該項目名為“通過創新實現增長”，詳細介紹了利用人工智能和區塊鏈技術建立大數據平臺的計劃，以確保數據管理安全并促進“共享經濟”。

【泰國】2018年8月21日，泰國銀行（BOT）和當地金融機構宣布啟動Inthanon項目發行中央數字貨幣，提高金融技術的運營效率，創造一個有利于技術協作學習的生態系統，推動力泰國金融業數字化未來的發展。泰國中央銀行（BoT）與8家參與銀行合作，使用R3的分布式分類賬技術（DLT）平臺Corda構建概念驗證原型，以實現其國內資金轉移、國家銀行間隔系統與CBDC令牌問題。

【中國】2018年8月19日，中國零售巨頭京東推出開放式區塊鏈社區平臺。JD.com是中國國內最大的零售商和電子商務提供商之一，該公司啟動了一個開放的區塊鏈平臺，使客戶能夠擁有自己的區塊鏈解決方案，以提高其運營的透明度、效率和安全性。JD區塊鏈開放平臺擴展了公司的零售即服務，并允許客戶在私有云和公共企業云上構建智能合約。該平臺將允許公司簡化產品移動、財產評估、數字版權和真實性認證的跟蹤，該公司監督其應用商店產品的質量控制，以允許用戶定制應用程序。中國太平洋保險公司（CPIC）已成為第一個使用開放式區塊鏈平臺的京東合作伙伴，其保險公司在每張發票單據上應用唯一的區塊鏈ID，提高效率、簡化會計流程，從而加強電子發票的安全治理。

第二章 一級市場

2.1 資本投融資情況

項目獲投情況

2018年8月，一級市場共有42個區塊鏈行業項目宣布獲得資本投資，項目數量環比下降19.23%，其中8個項目披露了融資金額，合計獲得約1.48億美元；2018年7月宣布獲得融資的項目52個，其中17個項目披露了融資金額，合計獲得約0.83億美元；8月已披露融資金額項目平均融資金額約為1，852.46萬美元，相對7月約487.90萬美元的平均融資金額，環比增長279.68%。

融資輪次分布

2018年8月獲投項目中，宣布獲得戰略投資的項目數量最多，占比52%，其次是天使輪占29%；2018年7月同樣是獲得戰略投資的項目數量最多，占比45%，其次是天使輪占27%。

融資金額排名

2018年8月，披露融資金額最高的三個項目是Dfinity、易付鏈和阿希鏈，分別獲得1.02億美元、3000萬美元和5000萬人民幣投資。

2.2 項目眾籌情況

眾籌整體情況

2018年8月，一級市場共有189個項目完成眾籌，項目數量環比增長9.88%，其中32個項目披露了眾籌金額，合計3.02億美元；2018年7月完成眾籌項目172個，其中27個項目披露了眾籌金額，合計2.86億美元；8月已披露眾籌金額的項目平均眾籌金額為943.75萬美元，相對7月1059.26萬美元的平均眾籌金額，環比下降10.90%。

眾籌金額分布

2018年8月，眾籌金額在一千萬美元以下的項目占比最大；與2018年7月相比，8月眾籌金額在一千萬美元以下的項目占比增加了15.74%，眾籌金額在一千萬到五千萬美元之間的項目占比減少了15.16%，眾籌金額在5千萬美元以上的項目占比減少了0.57%。

眾籌金額排名

2018年8月披露眾籌金額的32個項目中，金額排名前三的項目是London Football Exchange（LFE）、4NEW（FRNC）、Synco（SYNCO），分別眾籌0.71億、0.42億和0.30億美元。

2.3 上線交易所情況

上線數量

根據已經披露相關信息的項目情況統計，2018年8月共121個項目上線交易所，相對2018年7月共79個項目上線交易所，環比增長53.16%。

破發數量

2018年8月上線交易所的項目中，同時統計到眾籌成本價和首次上線交易價格的項目共有36個，其中有33個項目上線交易所當天的收盤價格低于其眾籌成本價，破發率為91.67%。2018年7月同時統計到眾籌成本價和首次上線交易價格的項目共有45個，其中有39個項目上線交易所當天的收盤價格低于其眾籌成本價，破發率為86.67%。

第三章 二級市場

3.1 區塊鏈資產市場總體情況

2018年8月，全球區塊鏈資產總個數為1910，相比7月的1722個，新增188個；全球區塊鏈資產流通市值為2361.87億美元，相比7月，環比下降12.44%；全球區塊鏈資產Top100流通市值8月份為2169.23億美元，相比7月，環比下降16.27%。Top100資產總市值在全球區塊鏈總資產市值中的占比91.84%，占比略有下降。

本月市場特點

2018年8月全球區塊鏈資產 Top100 市值漲幅前十幣種

2018年8月相比7月，市場行情持續下跌，Top100資產市值漲幅排名前十的幣種中，Nano （支付）市值漲幅最大，環比增長83.66%；Metaverse ETP市值漲幅位居第二，環比增長41.24%；Dogecoin市值環比增長33.81%。

2018年8月全球區塊鏈資產 Top100 市值跌幅排名前十幣種

本月全球區塊鏈Top100的資產中，Mixin市值環比下降幅度最大，相比上月下跌48.38%；Loopring相比上月，市值下跌幅度位居第二，環比下跌47.12%；Mithril 相比上月，市值下跌幅度位居第三，環比下跌45.84%。

3.2 資產分類及大類資產分析

四大類資產整體市值分析

2018年8月，相比7月，實物資產代幣化資產市值保持相對穩定，略有上漲，環比上漲9.28%；平臺類、應用類資產和幣類資產的市值出現不同程度下跌，其中，平臺資產下跌幅度最大，相比7月，環比下跌28.03%，應用類資產相比7月環比下跌22.05%；幣類資產相比7月，環比下跌10.34%。

四大類資產數量分析

2018年8月，幣類資產19個，與7月相比，減少2個；平臺類資產32個，與7月相比增加1個；應用類資產與7月持平，為45個；實物資產代幣化資產數量比上月增加1個，為4個。

四大類資產平均市值分析

2018年8月份Top100項目大類資產平均市值跌幅最大的為平臺類項目，相比7月份，環比下跌30.28%；其次是應用類資產項目，平均市值較上月，環比下跌22.05%，實物資產代幣化項目較7月，環比下跌18.04%；幣類項目環比下跌0.91%。

第四章 平臺類資產分析

4.1 平臺類資產概況

平臺類項目指與區塊鏈底層技術開發相關聯，且以該類平臺使用權或參與權為支撐的一類資產。平臺類項目建立技術平臺，為各種應用開發提供基礎技術支撐，是區塊鏈技術落地應用的核心基礎。

平臺類項目競爭者眾多，其競爭主要在兩個維度進行：涉及到共識機制、智能合約、跨鏈技術、側鏈技術、兼容性和擴展性等技術的先進性，以及圍繞著底層技術平臺形成的，包括區塊鏈錢包、區塊鏈瀏覽器、節點競選、礦機、礦池、開發組件、開發模塊、技術社區及項目社群等在內的生態系統完善程度。

從頭部項目上來看，以太坊作為最為成功的通證賬本，在區塊鏈項目投融資領域發揮著巨大作用，但其在世界分布式計算機這一愿景的完成度上卻不盡如人意；后起之秀EOS便在此發力，主網上線后先后提出了利用Bancor算法定價的RAM和CPU定價，足見其在智能合約、分布式計算方面的想法；本月還有一個平臺類項目市值逆勢上揚，Steller以替代老牌項目Ripple為愿景，在跨境支付與結算、相關區塊鏈金融Dapp開發方面均有不同程度的進展。

4.2 市場表現

8月份市值排名Top100的平臺類項目共計32個，總市值本月隨著市場整體下降，下跌趨勢持續。TOP100中平臺類項目8月總市值自今年4月份以來呈持續下跌之勢，由4月份的1152.04億美元、5月份的961.84億美金，6月份716.46億美元，7月份687.4億美元，降低至目前的494.7億美金，相較上月跌幅為28%，市場下跌趨勢繼續。

以太坊市值仍然以絕對優勢領跑平臺類項目賽道，超越其他所有平臺類項目總和。32個平臺類項目中，仍然只有Ethereum的市值超過100億美元，達到280億美金，占比高達57%；第二名EOS和第三名Steller與其差距較大，后兩者總市值分別為56億和40億美金；7個項目市值少于1億美元，分別為aelf，Mixin，Nebulas，Elastos ，Aurora， Nxt和CyberMiles。

市值排名Top100的平臺類項目中有27個出現下跌，3個上漲。單個項目中市值最大跌幅為Mixin，從1.9億美元下降至0.98億美元，下跌幅度達到48.38%；其次是Aeternity和Stratis下跌幅度分別為38.08%和36.93%。Lisk和Ontology實現上漲，其中Metaverse 一枝獨秀，漲幅達到63.33%，后兩者上漲5.42%和14.94%。作為市值體量最大的Ethereum，本月依舊持續下跌，從 420.83億美金小幅下跌至283.39億，下跌幅度為32.66%。

Elastos和Aurora為兩個新入圍市值Top100的平臺類項目。Elastos作為第一個由區塊鏈驅動的互聯網基礎設施，在本月宣布，與消費級ASIC礦工BitmainTechnologies結成采礦合作伙伴關系，本月市值也成功殺入Top100，目前市值達到0.77億美金；Aurora在5月宣布正式上線，致力于推進區塊鏈應用落地，獨創應用智能隔離技術，可無限提升TPS，目前市值達到0.74億美金。

4.3 平臺類資產開發進展

Github代碼活躍度

本月市值Top100平臺類項目中，Rchain代碼活躍度最高。對于各類在GitHub中開源的項目，7月份 Rchain，aelf， Cardano和Aion的項目代碼均有200次以上的Commits，分別為479次、378次、238次和208次；其中12個項目：NEO，Qtum，Ethereum Classic， MOAC，NEM， NEM，ICON，Hshare，Wanchain， IOST， Mixin， Elastos， Aurora，在本月代碼commits數量在個位數；Stratis，Ardor和Nxt未查到開源代碼庫；Tezos代碼托管在Gitlab上，本月commits數量為66。

第五章 應用類資產分析

5.1 應用類資產數量分析

2018年8月，Top100的應用類項目中，支付類項目數量依舊居首；區塊鏈基礎設施類項目與上月持平，與支付類項目并列第一；社交類、去中心化交易所類項目本月數量與上月持平，兩者數量位居第三。

5.2 分領域市值分析

整體市值

2018年8月，支付類項目市值為146.69億美元，為應用類項目中市值最高，占Top100應用類項目市值的58.94%；社交類項目市值為22.27億美元，位居第二，占Top100應用類項目市值的8.95%。

本月漲幅最大的項目為數據服務類項目，相比7月，環比增長106.20%；其它應用類項目，出現了不同程度的下跌，下跌幅最大的是分布式計算與存儲類項目，相比7月，環比下跌60.80%。

分領域平均市值分析

平均市值最高的項目依舊是支付類項目，平均市值為20.96億美元；其次是物聯網類項目，平均市值為10.58億美元；社交類項目平均市值排名位居第三，平均市值為4.45億美元。

2018年8月，相比7月，只有區塊鏈金融類項目和醫療類項目，平均市場出現小幅上漲，分別環比增長了2.59%和1.30%；數據服務類項目環比下跌幅最大，環比下跌31.27%。