電子發(fā)燒友網(wǎng)報道（文/梁浩斌）近年來國內(nèi)半導(dǎo)體產(chǎn)能擴張速度激增，對半導(dǎo)體設(shè)備的需求也在不斷增加。而中國半導(dǎo)體產(chǎn)能擴張帶動的設(shè)備需求，也帶動了日本半導(dǎo)體設(shè)備的出口。

日本財務(wù)省公布的貿(mào)易數(shù)據(jù)顯示，在今年一季度，日本半導(dǎo)體制造設(shè)備、設(shè)備零部件、顯示面板設(shè)備等對中國大陸市場的出口額同比暴增82%，達到5212億日元（約240億元人民幣），同時這也占到日本相關(guān)設(shè)備出口量的50%以上。

值得注意的是，從去年第三季度開始，這已經(jīng)是連續(xù)第三個季度，中國大陸市場在日本半導(dǎo)體設(shè)備出口中占比超過50%。

全球半導(dǎo)體設(shè)備市場下滑，中國市場逆勢上揚

在不久前，國際半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)協(xié)會SEMI發(fā)布的報告顯示，2024年一季度，全球半導(dǎo)體設(shè)備總銷售額同比下降2%至264億美元。SEMI表示，銷售額同比下降主要是受到中國臺灣和北美市場的大幅下滑影響。

不過具體來看不同市場的表現(xiàn)時，可以發(fā)現(xiàn)中國大陸地區(qū)繼續(xù)是全球最大的半導(dǎo)體設(shè)備市場，已經(jīng)連續(xù)保持第四個季度，今年一季度中國大陸地區(qū)半導(dǎo)體設(shè)備市場份額占全球47.42%，達到125.2億美元，同比增長高達113%。

韓國是一季度全球第二大半導(dǎo)體設(shè)備市場，但市場銷售額有所下滑，為52億美元，同比下降7%。同樣下跌的還有中國臺灣、北美、日本市場，分別同比下跌66%、33%、4%，世界其他地區(qū)的半導(dǎo)體設(shè)備支出也同比下跌28%。

除中國市場外，半導(dǎo)體設(shè)備另一個增長的市場是歐洲，在今年一季度達到了18.9億美元，同比增長23%。

很顯然，這與中國大陸和歐洲的半導(dǎo)體本土產(chǎn)能擴產(chǎn)密切相關(guān)。歐盟芯片法案在去年7月生效，旨在為歐洲半導(dǎo)體領(lǐng)域工業(yè)基地的發(fā)展創(chuàng)造條件，吸引投資，促進研究和創(chuàng)新，并為歐洲應(yīng)對未來芯片供應(yīng)危機做好準備，計劃到2030年，將歐盟在全球半導(dǎo)體市場的份額翻一番至20%以上。

其中也包括通過補貼來吸引本土以及海外芯片廠商在歐洲投資半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)，覆蓋設(shè)計、制造、封裝、測試等。歐盟芯片法案中就計劃投入430億歐元用于支持芯片制造、試點項目和初創(chuàng)企業(yè)。

而目前，芯片法案已經(jīng)吸引包括英特爾、英飛凌、Wolfspeed、臺積電、ST、艾邁斯歐司朗在內(nèi)的多家國際半導(dǎo)體巨頭在歐洲本土建造新工廠。

根據(jù)中國海關(guān)公布的數(shù)據(jù)，今年一季度，半導(dǎo)體設(shè)備進口額同比增長82.7%；今年前兩個月，進口半導(dǎo)體前道設(shè)備總額達到45.5億美元，同比增長達84%，創(chuàng)下五年來新高。

當然，近幾年美日等國對半導(dǎo)體設(shè)備和芯片的出口管制，也催化了中國大陸本土半導(dǎo)體產(chǎn)能的擴張。2023年7月起，日本政府將10nm-14nm制程以下的邏輯半導(dǎo)體等先進半導(dǎo)體制造設(shè)備列入出口管制名單，相關(guān)產(chǎn)品向中國大陸等地出口需要獲得批準。

由于對未來可能加大出口管制力度等不確定因素的擔憂，國內(nèi)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)都希望通過提前購買設(shè)備以應(yīng)對風(fēng)險。ASML在今年一季度來自中國大陸的營收占比高達49%， 而在去年的第三四季度，中國大陸市場分別占ASML總營收的46%和39%，連續(xù)三個季度成為ASML最大市場。而去年一季度，中國大陸市場僅占ASML總營收的8%份額。

另外，美國半導(dǎo)體設(shè)備廠商應(yīng)用材料的2024年一季度財報中顯示，中國大陸市場占比達到45%；泛林集團一季度中國大陸市場營收占比42%。造成這種短期爆發(fā)增長的原因，顯然是去年由于設(shè)備出口管制等造成的恐慌性采購。

國內(nèi)半導(dǎo)體設(shè)備發(fā)展迅速，短期依然依賴海外供應(yīng)商

在半導(dǎo)體設(shè)備領(lǐng)域，國內(nèi)起步本身較晚，且經(jīng)濟全球化在過去幾十年里的發(fā)展，讓半導(dǎo)體設(shè)備的供應(yīng)鏈也形成全球化布局的狀況，本土化嚴重不足。當然這種全球化的產(chǎn)業(yè)鏈布局，在貿(mào)易較為自由的環(huán)境下是利于整個行業(yè)發(fā)展的。但由于客觀因素影響，未來半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)，無論是中國大陸、還是歐美日韓，推動更高程度的本土化已經(jīng)成為趨勢。

當前在中國大陸半導(dǎo)體設(shè)備自給仍存在技術(shù)性限制的階段，短期內(nèi)中國大陸半導(dǎo)體供應(yīng)鏈本土化的需求，實際上是給海外的設(shè)備巨頭帶來了可觀的營收增長，從財報中我們可以看到，包括ASML、泛林、應(yīng)材等頭部設(shè)備廠商近年的增長幾乎都來自中國大陸市場。

另一方面，打造自主供應(yīng)鏈的需求，也在推動本土半導(dǎo)體設(shè)備廠商的發(fā)展。根據(jù)芯謀研究的數(shù)據(jù)，從2020年到2023年，中國半導(dǎo)體設(shè)備國產(chǎn)化率從7.2%提升至11.7%，預(yù)計2024年國產(chǎn)化率有望進一步提升至13.6%。

從半導(dǎo)體設(shè)備廠商的營收來看，2023年，北方華創(chuàng)首次躋身全球半導(dǎo)體設(shè)備廠商TOP10，位列第七，僅次于愛德萬測試。2023年北方華創(chuàng)實現(xiàn)營收220.79億元，同比大增50.32%，創(chuàng)下歷史新高。

SEMI預(yù)計中國大陸芯片制造商將在2024年開始運營18個項目，WPM（每月晶圓）產(chǎn)能還會再度增加13%，達到860萬片。這意味著國內(nèi)芯片產(chǎn)能在2024年將會繼續(xù)高速增長，同時產(chǎn)能保持擴張，也將有機會帶動更多國產(chǎn)設(shè)備廠商獲得新增訂單，加速技術(shù)迭代進程。

不過整體來看，目前半導(dǎo)體國產(chǎn)化率依然處于較低水平，短期依然需要依賴海外供應(yīng)商，海外半導(dǎo)體設(shè)備巨頭對于今年的營收增長也有較高預(yù)期。

寫在最后

包括中國大陸在內(nèi)，目前全球其他發(fā)達國家和地區(qū)都在加緊構(gòu)建本土的半導(dǎo)體供應(yīng)鏈，這對于當前半導(dǎo)體設(shè)備市場來說可能是反映出未來幾年的半導(dǎo)體領(lǐng)域投資規(guī)模。但對于中國半導(dǎo)體設(shè)備廠商來說，最大的優(yōu)勢是中國本土的市場足夠大，過去由于重資產(chǎn)，回報周期長導(dǎo)致被忽視的半導(dǎo)體設(shè)備行業(yè)當前正在受到史無前例的關(guān)注。過去兩期集成電路大基金都將投資方向集中在設(shè)備、材料等領(lǐng)域，而第三期將繼續(xù)關(guān)注設(shè)備領(lǐng)域，未來國產(chǎn)半導(dǎo)體設(shè)備的發(fā)展空間值得期待。